财π新闻 2026年上半年，共有18家基金公司因涉及投资运作、公司治理、信息披露、合规内控、销售管理等多类问题，被监管部门依法采取各类监管措施，其中合规内控相关问题的出现频次最高，成为行业违规行为的集中高发领域。从监管措施的覆盖范围来看，本次处罚涉及不同规模、不同区域的公募机构，相关违规事由贯穿基金运营的多个核心环节，既包括日常业务操作层面的疏漏，也涉及核心管理制度层面的缺失，相关情况随着2026年公募基金中期报告的集中披露，逐步对外公开。

在本次监管行动中，针对基金公司高管及一线从业人员的集中追责成为突出特征，监管力度较此前明显升级，打破了以往部分机构仅由公司层面承担责任、相关责任人未被同步问责的情况。中庚基金因投资顾问业务违规，被中国证监会作出正式行政处罚，除公司层面被采取相应处置措施外，四名高级管理人员均同步被给予警告并处罚款，实现了机构与相关责任人的双向追责。德邦基金因合规内控方面存在的多项问题，被监管部门责令在规定期限内完成改正，同时在整改期间暂停受理其公募产品注册申请，公司多名高级管理人员及一线从业人员也分别被采取出具警示函、监管谈话等不同类型的监管措施，相关责任人员的履职行为被直接纳入监管约束范围。天治基金除被责令改正、暂停新增私募资管计划备案6个月外，多名高级管理人员和从业人员也被同步追责，部分人员被出具警示函，还有从业人员被相关部门立案调查，相关处置措施直接触及业务开展的核心人员环节。

除上述三家机构外，其余多家涉事基金公司也均按照监管要求推进整改工作，目前已有多家机构完成全部整改流程并通过监管部门的正式验收。富安达基金因投资运作和合规内控方面存在的问题被监管部门责令改正，公司收到监管意见后第一时间启动全流程整改工作，通过完善内部制度流程、强化全条线合规宣导、建立常态化事后检查机制等多项举措，逐一落实监管提出的各项整改要求，目前所有整改工作已全部完成，相关整改成果已经过监管部门的检查验收。银河基金因销售管理和信息披露方面的问题被责令改正，公司高度重视本次监管指出的问题，全面梳理销售环节的各项操作流程，补全信息披露的内部审核机制，优化相关业务系统的功能设置，同时面向全体从业人员开展多轮合规专项培训，目前已全面完成所有整改工作，相关整改落实情况已按要求报送至监管部门。

除上述已明确披露的机构外，上半年还有多家基金公司因不同类型的违规事由收到监管措施，相关处置均严格对应违规行为的具体情节，确保监管要求落到实处。上银基金在3月5日和6月9日两次收到上海证监局出具的责令改正决定，涉及内部控制、投资运作、信息披露、销售管理等多个业务板块，公司针对每一项问题逐一制定整改台账，明确整改时限与责任人员，目前正按计划积极推进各项整改工作。江信基金于6月26日因投资运作、内部管理问题被北京证监局责令改正，后续将按监管要求报送整改完成报告。东方基金6月16日因投资运作相关问题被北京证监局出具警示函，目前已按要求向监管部门报送全部整改落实情况。湘财基金6月8日被上海证监局责令改正，涉及投资运作、合规内控、人员管理和销售管理多个维度，公司完成全部整改工作后，相关监管措施已正式解除。中加基金6月30日因合规内控等问题被监管部门出具警示函，公司通过完善内部管理制度、优化业务操作流程、升级相关系统功能等方式落实整改，目前所有整改事项均已完成。国联安基金2月4日因人员管理、公司治理及权限管理问题被上海证监局责令改正，目前所有整改工作已通过监管验收。嘉实基金在1月5日因合规内控、投资运作等问题被北京证监局采取监管谈话措施，2月12日又因人员管理相关问题被出具警示函，公司通过完善制度体系、优化业务流程、升级系统功能、强化全员工合规培训等方式完成全部整改，相关成果已通过监管部门验收。永赢基金2月9日因销售管理相关问题被上海证监局责令改正，两名高级管理人员同日被出具警示函，公司完成全部整改后相关措施已通过监管验收。合煦智远基金1月6日因基金销售相关问题被深圳证监局采取行政监管措施，公司被责令改正，两名高级管理人员被同步采取警示措施，目前所有整改工作已通过监管验收。先锋基金1月19日因信息披露相关问题被北京证监局出具警示函，目前已按要求将整改落实情况报送至监管机构。北京京管泰富基金6月17日因信息披露及运营管理相关问题被北京证监局出具警示函，目前已完成全部整改工作。长信基金4月30日因新股网下询价相关问题被上海证券交易所予以警示，公司通过优化定价模型、完善内部决策机制等措施完成全部整改。天弘基金6月26日因报告报送的部分内容缺失问题，被国家外汇管理局天津市分局给予警告并罚款，公司通过补充完善报送流程、优化内部审核机制等措施完成整改，相关成果已通过监管部门验收。淳厚基金因账务处理及个人所得税代扣代缴相关问题，被税务部门累计罚款约82.94万元，相关事项均已按监管要求完成处置。山证资管6月5日因合规内控、信息披露相关问题被山西证监局责令改正，同日一名高级管理人员被出具警示函，相关整改工作已全部落实到位。华泰柏瑞基金虽公司层面未受到监管部门的稽查或处罚，但两名高级管理人员分别在3月9日和6月8日因人员管理相关问题被上海证监局采取监管谈话措施，公司已针对相关问题完成内部核查与优化。

监管部门持续推进公募行业正本清源工作，严格落实“长牙带刺”的监管要求，通过多项系统性举措全方位压实基金机构的合规主体责任。具体实施路径包括四个核心方向，第一是加大跨辖区交叉检查力度，打破区域监管的信息壁垒，统筹不同属地的监管资源，全面排查行业内存在的各类隐性违规问题，提升问题发现的精准度与覆盖范围。第二是统筹采取行政处罚与自律措施，根据违规行为的性质、情节严重程度以及造成的影响，匹配对应的监管处置手段，既包括正式的行政处罚，也涵盖交易所等自律组织出台的自律监管措施，实现监管处置的分层适配，做到严而有序、严而有效。第三是稳步公开监管措施情况，按照统一的标准与节奏，向行业及市场公开对基金公司及从业人员采取的各类行政监管措施，提升监管透明度，发挥警示作用。第四是建立严重违法违规行为通报警示教育机制，针对行业内出现的典型严重违法违规案例，及时在全行业范围内进行通报，组织机构开展警示教育，推动行业机构主动对照排查自身存在的合规风险点，从源头减少同类违规行为的发生。

从本次2026年上半年的监管处置整体情况来看，所有监管动作均严格围绕压实机构合规主体责任这一核心目标展开，既针对机构层面的制度漏洞、流程缺失问题提出明确整改要求，也针对直接负责的高级管理人员与一线从业人员进行穿透式问责，彻底改变了以往部分机构存在的“重业务扩张、轻合规管理”的错误导向。所有涉事机构均按照监管要求逐项落实整改任务，多数机构已完成全部整改工作并通过监管验收，相关业务运营已恢复正常状态，行业整体合规管理水平得到进一步夯实。

(编辑：吕文)