财π新闻 当前新能源车险续保市场的优惠力度呈现出显著的差异化特征，不同车主能够拿到的返现或相关福利差距明显。部分长期保持良好驾驶记录的优质新能源车主，在续保时可获得数百元至近千元不等的现金返现，或是同等价值的购物卡福利，大幅降低了实际保费支出。也有不少车主在投保续保时无法获得任何返现类优惠，不同车主的实际续保成本因此拉开了明显差距。

上海新能源车主汪先生的续保经历颇具代表性，他的车辆距离车险到期还有50多天，此前两年始终保持无出险、无违章的记录，今年第三年续保时，算上近千元的返现，原本5200元的实付保费直接降低到4200多元，相比首年5400元的保费支出有了明显下降。还有多位近期完成续保的车主表示，自己拿到的返现形式多为可在线上商城消费的购物卡或平台积分，面值普遍在200元左右，也有部分车主明确表示自己续保时没有收到任何形式的返现福利。

返现差异源于市场化风险定价逻辑

对外经济贸易大学保险学院教授王国军分析指出，新能源车投保返现差异是市场化风险定价的直接体现。保险公司会依据出险记录、交通违章情况、续保时间等多个维度对车主的风险等级进行综合评估，无出险且无违章的优质客户对应的风险更低，保险公司可给出的让利空间自然更大。除此之外，不同险企的市场策略、自身赔付压力各不相同，最终推出的优惠力度和呈现形式也存在明显区别。

按照商业车险签单保费定价公式，商业车险签单保费等于基准纯风险保费除以（1-附加费用率），再乘以无赔款优待系数、交通违法系数以及自主定价系数。一位保险业内人士指出，如果客户连续几年都没有出险，无赔款优待系数就会逐年下降，同时违章次数也会直接影响保费核算结果，结合各家保险公司针对车辆风险管理设定的自主定价系数部分，通常驾驶习惯良好的车主在投保第三年后，就能享受到较大幅度的保费降幅。

2026年新能源车险自主定价系数迎来第二次扩围，浮动范围从原有的0.6至1.4调整为0.55至1.45，这一调整进一步放大了风险定价的作用空间。对于连续3年及以上未出险、无严重交通违章的优质车主，定价系数下限降至0.55，理论上仅系数部分就能让保费再降8.33%，叠加无赔款优待系数的优惠，实际保费降幅会更加明显。而1年内多次出险、存在严重交通违章记录的高风险车主，定价系数上限升至1.45，理论上保费最高可上浮3.57%，叠加无赔款优待系数的上浮，整体保费涨幅会进一步扩大。盘古智库高级研究员江瀚表示，自主定价系数下调，意味着优质低风险车主的理论最大折扣力度会更大，理论上的最大降幅不等于实际到手的全额降幅，因为保费还受交通违法记录、车型零整比等多重因子制约，系数调整只是打开了调价的天花板与地板。

险企通过多元优惠争夺优质家用车主

多位受访业内人士指出，返现力度的差异和保险公司的留客意愿直接相关，不少销售人员会利用信息差和续保紧迫感，引导车主在尚未完成多平台比价的情况下尽快下单。行业内公认的黄金续保期为车险到期前30天至15天，这个阶段中介或合作机构通常会开放最大的优惠权限，而临近续保期时，主动报价的保险公司数量会增多，车主的议价空间也会随之进一步扩大。

除了直接的返现或购物卡福利之外，不少保险公司还推出了种类丰富的增值服务来吸引优质车主。有险企的续保方案中，除了445元的返现之外，还附带代驾、代为送检、车辆安全行驶检测、全年12次道路救援，以及现场抢修、电瓶搭电、更换轮胎、吊装牵引、困境救援、送水等多项权益。还有车主拿到的增值服务大礼包涵盖了15项理赔相关服务，包括价值3800元的全年划痕无忧服务、价值600元的维修礼包、全国全年24小时救援、人伤急速赔、升级救援等内容。

当前新能源车险市场的竞争核心已经转向优质家用新能源车主群体。根据中国汽车工业协会数据，2026年1至8月，新能源汽车销量达到1065万辆，同比增长10.7%，占新车总销量的52.4%，相当于每销售两辆新车中就有一辆是新能源汽车，庞大的市场规模让家用新能源车主成为各家险企重点争夺的对象。

王国军分析认为，险企愿意投入高成本争夺优质家用新能源车主主要有三方面原因，一是优质客户出险少、赔付可控，新能源车保费基数高，承保盈利性好；二是新能源车是车险重要增量市场，获取客户可积累三电理赔数据，完善风险定价模型，同时车险是重要的获客入口，可挖掘客户综合保险需求，带动其他险种销售；三是车险客户流动性强，优质客户极易被竞品抢夺。

行业盈利改善催生市场策略转向

从承保端的公开数据来看，中国精算师协会和中国银保信发布的统计信息显示，2025年我国保险行业承保新能源汽车4358万辆，对应保费收入1900亿元，虽然行业整体承保亏损仍超过50亿元，但从2025年全年数据来看，全行业新能源车险综合成本率同比下降1.3个百分点，行业整体的经营状况正在持续向好。

人保财险总裁张道明指出，今年上半年新能源车出险率下降主要源于两大因素，一是旧车占比提升，出险率随之下降，随着司机对于车辆驾驶性能的不断熟悉，出险率随车龄增长呈现出显著的下降趋势；二是智能驾驶技术的持续迭代和深度应用，有效促进了车辆交通事故率的降低。

此前新能源车险行业长期受困于新能源车配件贵、维修难、主机厂掌控售后渠道以及早期网约车占比过高等问题，整体经营持续处于亏损状态，行业内的头部险企此前普遍盲目追求规模扩张，如今已经全面转向做优业务的经营策略。太保产险总经理陈辉在中国太保2025年度业绩发布会上表示，为了更好地经营好新能源车险业务，公司通过车企品牌的专属经营，科技赋能的理赔减损，以及对服务体系的进一步加强，使得新能源车险整体的业务成本显著改善，家用车新能源业务目前已经进入稳定的盈利区间。

有业内人士指出，新能源车险中家用车领域的竞争本就十分激烈，在新能源车销量增速放缓的背景下，家用车业务的市场竞争还在进一步加剧，各家险企都在调整自身的经营策略，将资源向优质家用新能源车主倾斜，以此巩固自身的盈利基本盘。

合规风险提示与投保相关建议

需要明确的是，现金返现属于监管明确禁止的变相降价行为，不仅存在合规风险，也可能出现业务员承诺返现后无法按时兑付的情况，此前行业内就曾出现过业务员为了促成保单，向车主承诺远高于自身佣金额度的返现，最终不仅没能拿到佣金，还需要自行垫付高额返现的案例，甚至有不法分子利用高额返现作为诱饵实施诈骗，给车主和业务员都带来了不必要的损失。

针对当前的新能源车险续保市场情况，业内专家给出了明确的投保指引，车主在投保时应当优先关注保单保障内容、三电责任覆盖范围以及保险公司的理赔能力等核心内容，不能单纯以返现金额的高低作为选择投保渠道的唯一依据。日常驾驶过程中保持良好的驾驶习惯，减少出险和违章记录，才能长期享受更低的保费优惠，这也是降低车险支出最稳妥的方式。

车主在续保时还要特别警惕业务员私下承诺的现金返现，这类不受保险合同保障的口头承诺往往存在极高的兑付风险，一旦出现纠纷车主很难维护自身的合法权益，应当优先选择保险公司官方渠道完成投保操作，在投保前仔细阅读保险条款，确认保障范围符合自身的实际需求，避免后续出现理赔相关的纠纷。

(编辑：曹凤芹)